14 ноября 2022
Под децентрализованными активами он подразумевает то, что эти активы не выпускаются центральным госорганом. Они никому не обязаны. Ни один центральный банкир не принимает решения о чеканке большего количества золота или серебра. Ни один министр финансов не приказывает замедлить или ускорить производство биткоинов.
На протяжении десятилетий инвесторы диверсифицируют свои средства в золото и серебро, чтобы снизить свою уязвимость перед неудачно проводимой денежно-кредитной и фискальной политикой. Как уже сообщалось ранее, в период с января по сентябрь этого года инвесторы купили больше золотых инвестиционных монет «Американский орёл» и «Американский буйвол», чем за любой другой период с 1999 года. По мнению эксперта, это во многом связано с тем, что американцы всё хуже оценивают состояние экономики страны и дисбаланс, который они видят в монетарной и фискальной политике.
По тем же причинам всё больше инвесторов переходят на биткоин - актив, платёжная система которого основана на «криптографических доказательствах, а не на доверии». Это цитата из «Белой книги» Сатоши Накамото о биткоине, опубликованной 14 лет назад. Ссылка Сатоши на доверие является ключевой для идеи децентрализации. Как пользователи фиатной валюты, выпущенной правительством, мы не имеем другого выбора, кроме как доверять экономическим и финансовым решениям политиков, которые могут существенно повлиять на стоимость наших денег.
Посмотрите, куда нас привела монетарная и фискальная бесхозяйственность. Общий долг США на сегодняшний день составляет умопомрачительную сумму в 31 триллион долларов, или около четверти миллиона долларов на каждого американского налогоплательщика. Долг составляет более 121% всей экономики США. Это означает, что на каждый доллар, которым владеют США, они должны (почти) доллар с четвертью.
Между тем, ФРС США повышает процентные ставки такими темпами, каких мы не видели уже 40 лет, что делает обслуживание долга гораздо более дорогим. Сумма, которую правительство США выплачивает только в виде процентов, сейчас превышает его расходы на оборону. В третьем квартале 2022 года правительство выплатило более 736 миллиардов долларов только в виде процентов. Это больше, чем оборонный бюджет на 2020 год в размере 714 миллиардов долларов.
С золотом, серебром и биткоином инвесторам не нужно доверять третьей стороне или посреднику, особенно тому, который думает только о себе. Интересно то, что сами Центральные банки - высшие центральные органы власти - признают силу диверсификации с помощью децентрализованных активов.
По данным Всемирного совета по золоту (WGC), в третьем квартале 2022 года Центробанки мира в совокупности приобрели рекордное количество золота. Закупки выросли почти до 400 тонн, что более чем в два раза превышает показатели предыдущего квартала и является новым квартальным рекордом. С учётом этих закупок общий объём покупок драгметалла в 2022 году составит 673 тонны, что больше, чем в любой другой год с 1967 года, согласно данным WGC.
Критики и ненавистники золота указывают на то, что цена на жёлтый драгметалл падает семь месяцев подряд, что является новым рекордом. Они правы. Из-за роста процентных ставок и исторически сильного доллара США золото пережило многомесячную полосу потерь, которой не наблюдалось уже очень давно.
Это звучит ужасно, но давайте рассмотрим это в контексте. К концу октября 2022 года цена золота упала на 11%. Индекс S&P 500, для сравнения, потерял 18%. А как насчёт других классов активов? Акции технологического сектора (Nasdaq 100) потеряли ещё больше - около -30%. В 2022 году дела на развивающихся рынках шли также плохо. Государственные облигации снизились на 14%, корпоративные облигации - на 20%. В этом году биткоин потерял 55%.
Да, золото упало за рекордные семь месяцев, но оно по-прежнему выигрывает почти у всего остального. Это должно что-то значить. По этим причинам стоит рассматривать цену золота как очень привлекательную на уровне ниже 1700$ за унцию. В какой-то момент ФРС придётся изменить курс, и когда это произойдёт, то золото (и биткоин) могут начать стремительно расти.
Аналитическая компания Stansberry Research взяла недавно интервью у Рэнди Смоллвуда, президента и генерального директора Wheaton Precious Metals и председателя Всемирного совета по золоту (WGC).
Бывший главный трейдер по драгметаллам банка JPMorgan Chase, крупнейшего в США, был осуждён федеральным судом в Чикаго в конце прошлой недели. В судебных документах раскрываются пикантные подробности.
Цена золота в настоящее время составляет около 1665 долларов США за одну тройскую унцию, что значительно ниже пика, достигнутого в первом квартале этого года, когда была превышена отметка 2000 долларов США.
Участники рынка золота в настоящее время оценивают проблему роста процентных ставок выше, чем множество других аргументов, которые в настоящее время говорят в пользу покупки золота в качестве защиты от кризиса.
Повышение процентных ставок Федеральной резервной системой США может привести экономику в ситуацию, подобную Великой депрессии, считает Кэтрин Вуд, основатель и генеральный директор компании Ark Invest.
Процентные ставки в США, скорее всего, будут повышаться не так резко, как в последнее время. Куда сейчас смотрят инвесторы? А что будет с ценой золота в ближайшем будущем? Какие новости выйдут на днях?
Рост цен на золото и серебро пока не привёл к сильному оживлению инвестиций в секторе ETF-фондов, акции которых обеспечены физическим драгметаллом. Судя по всему, инвесторы заняли выжидательную позицию.
Данные по инфляции в США за ноябрь текущего 2022 года были опубликованы в прошлый четверг, что сразу же привело к резкому росту цен на золото и акции. Однако ETF-фонды продолжают фиксировать отток капитала.
Джеффри Такер, основатель и президент Brownstone Institute, рассказал в интервью агентству Kitco News об инфляции и политике процентных ставок в США. По его словам, Джером Пауэлл совершает «миссию» по борьбе с инфляцией.
Цена золота в начале 2022 года показывала сильное ценообразование, но затем она вошла в нисходящий тренд, оставив инвесторов в ожидании чего-то бОльшего. Джефф Кларк уверен, что лучшее для цены золота ещё впереди.
Австралийский брокер Pepperstone считает, что золото может вскоре преодолеть отметку в 1800$ за одну унцию, сообщает Kitco News. Текущий год был не самым простым для инвесторов в золото. Но скоро всё изменится.
Наряду с акциями и облигациями, цена золота в последние недели также стремилась вверх. Но есть особый ценовой импульс, которым обладает, в частности, золото. Продолжится ли устойчивый рост золота до конца 2022 года?
Золото, проверенное средство защиты от инфляции, отреагировало на инфляционную тенденцию не совсем обычным образом. На прошлой неделе оно значительно подорожало, несмотря на снижение инфляции в США.
Рынок золота России продолжает развиваться. Стало известно, что золотодобытчики и негосударственные пенсионные фонды (НПФ) планируют обратиться в Банк России с просьбой разрешить инвестировать пенсионные накопления в золото.
Марш-бросок к психологически важной отметке 1800 долларов за одну тройскую унцию обернулся ожидаемым откатом курса золота на фоне давления продаж. Курс остановился на распутье - 1751 долларе за унцию.
Курс золота продолжает находиться в узком диапазоне 1600-1660 долларов США за одну тройскую унцию. В последнее время ему помогли новости о возможном пересмотре темпов повышения процентных ставок со стороны ФРС.
Курс золота проседал ниже 1750$ за унцию в течение прошлой недели, но затем вернулся к исходной отметке. Всё те же факторы не позволяют драгметаллу осуществить какой-либо существенный и продолжительный рывок вверх.
Курс золота остановился к концу недели около отметки в 1800$ за одну унцию, так и не преодолев заветную психологически важную отметку. Сведения о продолжающемся росте экономики США спровоцировали ценовое ралли.
Курс золота почти достиг верхнего предела текущего диапазона 1600-1700 долларов за одну тройскую унцию, поднявшись до 3-недельного максимума. Очередное повышение процентных ставок ФРС было предсказуемым.
Курс золота подскочил почти на 100$, достигнув отметки 1770$ за одну тройскую унцию. Это самый крупный недельный скачок более чем за 2 года. Одной из причин такого прироста стало понижение уровня инфляции в США.
Швейцарский инвестбанк UBS ожидает значительного роста цен на золото в ближайший год, сообщает BusinessNews со ссылкой на письмо банка своим клиентам. Центробанки покупают золото для резервов своих стран.
Джеймс Рикардс дал недавно интервью информационному порталу USAWatchdog, во время которого он поделился своей оценкой текущих событий в США и во всём мире. Как обычно, прогноз известного автора мрачен.
Несмотря на усилия ФРС по снижению инфляции, она не снизится до середины 2024 года, согласно последнему прогнозу Ассоциации ипотечных банкиров (MBA). Банки активно наращивают продажи золота в Китай.
Уилл Ринд, основатель и генеральный директор GraniteShares, дал недавно интервью Kitco News. Уровень безработицы в США остаётся низким, но ослабление экономики вызовет «настоящую рецессию» в 2023 году.
Унция золота подешевела до 1644 долларов. Курс застрял в узком диапазоне с середины сентября. Чтобы выйти из него, понадобится влияние со стороны спроса и геополитической, геоэкономической ситуации.