23 ноября 2022
«В принципе, можно сказать, что жёлтый драгметалл выполняет эффективную защитную функцию в текущем 2022 году - особенно если сравнить показатели цены золота, рассчитанной в евро, с динамикой важных фондовых индексов и криптовалют.
Благодаря поразительной силе доллара, золото в качестве защитного актива от кризисов и инфляции на сегодняшний день выросло в цене более чем на 5% и, таким образом, смогло компенсировать по меньшей мере половину текущей инфляции. Жёлтый драгметалл смог опередить по доходности другие активы, например, по сравнению с большинством фондовых индексов и криптовалют. Криптовалюты биткоин и эфириум - две наиболее важные цифровые валюты в мире - в этом году, например, упали более чем на 65% и почти на 70% соответственно.
Те, кто покупает золото, должны рассматривать эти инвестиции не столько как «приносящие доход», сколько как «приносящие стабильность».
Благодаря своей долгосрочной отрицательной корреляции с акциями, долларом и процентными ставками, золото действует как «успокоительное средство» в портфеле со встроенным потенциалом увеличения общей доходности.
Однако инвестиции в золото становятся особенно интересными и благодаря другому сопутствующему обстоятельству: по сравнению с другими классами активов, оно колеблется менее сильно, чем сырьевые товары, криптовалюты, а также важные фондовые индексы голубых фишек, которые могут содержать до нескольких сотен (S&P-500) или даже нескольких тысяч фондовых корпораций (Russell-2000), несмотря на отсутствие диверсификации.
Индексы волатильности, разработанные и рассчитанные американским оператором фьючерсной биржи Chicago Board Options Exchange (CBOE), можно отнести к особо значимым, поскольку они были получены не на основе прошлых значений, а определены на основе текущих цен опционов на соответствующий базовый актив. Таким образом, этот финансовый математический коэффициент отражает интенсивность колебаний цен, ожидаемую рынком, а не волатильность, зарегистрированную в прошлом.
При интерпретации волатильности инвесторам всегда следует помнить, что она используется для оценки как потенциального риска потерь, так и конкретной возможности возврата инвестиций. Чем выше (ниже) его волатильность, тем выше (ниже) связанный с ним риск потерь, с одной стороны, и потенциальная возможность получения прибыли - с другой.
Цена золота, похоже, взяла передышку после стремительного ралли на 9% на пике менее чем за две недели. Несмотря на снижающуюся инфляцию в США, центральные банкиры ФРС в последнее время дают в основном «ястребиные» комментарии.
Это означает, что дальнейшее повышение ключевых процентных ставок должно сдерживать игроков на рынках золота от масштабных покупок. На фьючерсных рынках, однако, настроение изменилось со «скептического» на «оптимистическое», особенно среди крупных фьючерсных спекулянтов. Опыт показывает, что события на фьючерсных рынках оказывают особенно сильное влияние на цену золота.
С точки зрения графика, можно сказать, что жёлтый драгметалл успешно вышел из среднесрочного нисходящего канала. В ближайшие торговые дни важные экономические показатели из США и Европы могут придать антикризисному золоту новый импульс. Если экономические данные окажутся слабее ожиданий, опасения по поводу процентных ставок должны ослабнуть, что, возможно, поможет цене золота подняться до более высоких уровней.
Немецкий финансовый институт Deutsche Bank стремится вернуть себе место за золотым столом, подав заявку на вступление в Лондонскую ассоциацию рынка драгоценных металлов (LBMA), сообщают финансовые СМИ.
Центробанк Узбекистана был в числе крупнейших в мире покупателей золота по итогам третьего квартала текущего 2022 года. Об этом сообщило информационное агентство Kitco News, которое освещает рынок драгметаллов.
Спрос на золото в ноябре текущего 2022 года был настолько сильным, что это привело к тому, что стоимость жёлтого драгметалла превысила психологически важную отметку в 1800 долларов США за одну тройскую унцию.
Сегодня, 1 декабря, цена золота выросла до 3-месячного максимума после того, как председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл спрогнозировал снижение темпов повышения процентных ставок.
Цены нв драгметаллы на прошедшей неделе выросли под влиянием ослабления курса доллара и приближения промежуточных выборов в Конгресс США. ФРС повысила процентную ставку и продолжала сокращение баланса.
Наряду с акциями и облигациями, цена золота в последние недели также стремилась вверх. Но есть особый ценовой импульс, которым обладает, в частности, золото. Продолжится ли устойчивый рост золота до конца 2022 года?
Investing News взял недавно интервью у Тави Коста, менеджера в Crescat Capital. Во время разговора он сказал, что его фирма придерживается долгосрочного взгляда на инфляционные активы и укорачивает дорогие финансовые активы.
Крупнейшей страной-поставщиком золота в Швейцарию в октябре стали США: было импортировано 54,7 т. Крупнейшей из трёх основных стран-покупателей швейцарского золота в октябре был Китай с объёмом почти 44 т.
Лондонская биржа металлов (LME) сняла запрет на торговлю российскими цветными металлами, к которым относятся и драгоценные металлы. Вероятно, это решение было связано с возможным дефицитом металлов.
Бывший главный трейдер по драгметаллам банка JPMorgan Chase, крупнейшего в США, был осуждён федеральным судом в Чикаго в конце прошлой недели. В судебных документах раскрываются пикантные подробности.
Цена золота закончила предыдущий месяц ноябрь на уровне 1768 долларов США за одну тройскую унцию, что на 8,3% выше, чем ранее. Серебро также выросло в ноябре, завершив месяц на отметке 22,20 доллара США за унцию.
После резкого падения цен в секторе драгметаллов в первой половине 2022 года, в октябре цены снова стабилизировались. Цена золота закончила прошлый месяц на отметке 1632,85$ за унцию, что на 1,7% ниже, чем ранее.
Золотой запас Турции достиг нового рекордного уровня в 736 тонн по итогам октября текущего 2022 года. Однако при этом доля золота в общих международных резервах страны снижается. Прогноз по золоту от банка на 2023 год.
Цены на драгметаллы на прошедшей неделе снижались под влиянием начавшегося укрепления курса доллара США на фоне ужесточения риторики представителей ФРС. Хаос на рынке криптовалют привёл к осознанию.
Цены на драгоценные металлы на прошедшей неделе продолжали расти под влиянием ослабления курса доллара США и падения доходностей казначейских облигаций. Инвесторы снова интересуются рисковыми активами.
Обзор содержит информацию, которая может быть интересна частным инвесторам, активно инвестирующим на рынке золота. Она касается не только российского рынка драгметаллов, но и рассказывает о событиях в мире.
Текущий обзор содержит главные новости российского рынка золота за прошедшую неделю, а также мнение аналитиков на события и рекомендации для частных инвесторов. Спрос на золото остаётся высоким.
Спрос на золото в Германии с конца 2019 года составляет ежеквартально на сумму более одного миллиарда евро. Однако пик 2008-2009 годов ещё не достигнут. Почему немцы так активно инвестируют в жёлтый драгметалл?
Рынок золота России продолжает развиваться. Стало известно, что золотодобытчики и негосударственные пенсионные фонды (НПФ) планируют обратиться в Банк России с просьбой разрешить инвестировать пенсионные накопления в золото.
Швейцарский инвестбанк UBS ожидает значительного роста цен на золото в ближайший год, сообщает BusinessNews со ссылкой на письмо банка своим клиентам. Центробанки покупают золото для резервов своих стран.
Каждый природный элемент, которым наделена земля, имеет своё предназначение. Когда мы слышим слово «золото», то его послание звучит громко и ясно: золото - это деньги. Его миссия - служить в качестве денег.
Аналитическая компания Stansberry Research взяла недавно интервью у Рэнди Смоллвуда, президента и генерального директора Wheaton Precious Metals и председателя Всемирного совета по золоту (WGC).
Золотая инвестиционная монета «Венская филармония» теперь доступна в продаже с новым годом чеканки 2023. Она считается самой главной инвестиционной монетой Европы. Её также хорошо знают и в других странах мира.
Инвестбанк JP Morgan становится вторым хранителем физического золота для покрытия акций крупнейшего ETF-фонда SPDR Gold Shares (GLD). Однако запасы драгметалла этого «золотого» фонда снижаются уже в течение двух лет.
Цена золота по итогам ноября 2022 года выросла на 6,4%. По мнению экономистов французского банка Societe Generale, причинами этого являются ослабление доллара США, падение доходности и снижение процентных ставок.