Золото стабильно во время паники на рынках

4 октября 2022

Золото стабильно во время паники на рынках

«Золото больше не является безопасной гаванью» или «золото не является эффективным хеджем против инфляции» - такие высказывания можно было услышать или прочитать много раз во время недавней «распродажи» на рынке золота. Но такие высказывания можно обоснованно назвать недальновидными.

В этом году золото потеряло всего около 9,5%, несмотря на то, что доходность облигаций резко выросла, а доллар США как никогда силён по отношению к другим основным валютам. Учитывая эти невероятные препятствия, можно было бы ожидать, что золото потеряет в цене гораздо больше, чем оно потеряло. Но по сравнению с другими активами - от акций, облигаций и до цифровых валют - жёлтый драгметалл оказался удивительно устойчивым.

Стоит напомнить, что мировая цена золота определяется в долларах США. Если оценивать его в других мировых валютах, то золото показало себя ещё лучше, поскольку многие валюты значительно упали по отношению к доллару США. На этой неделе британский фунт стерлингов упал до исторического минимума по отношению к доллару, как и китайский юань. Из всех перечисленных цен на золото только две - цены в долларах и бразильских реалах - были отрицательными за год по состоянию на 27 сентября. Остальные показатели, включая цену золота в канадском долларе, были положительными.

Возможно, лучшие показатели по золоту в 2022 году были в Турции, где лира упала на 52% на фоне ошеломляющей 80% годовой инфляции. С начала года цена золота удвоилась, помогая дальновидным инвесторам защитить свои активы от стремительного роста потребительских цен. Турки традиционно инвестировали в драгоценный металл, и многие до сих пор предпочитают его в качестве хранилища стоимости, согласно опросу, проведённому Areda Survey в мае. Почти 43% респондентов заявили, что считают золото лучшей формой инвестиций.

Существует ряд признаков того, что мировая экономика движется к рецессии (или что мы уже в ней находимся). Последним из этих признаков является свободное падение цен на жильё в США. На этой неделе индекс Case-Shiller для 20 городов зафиксировал первое за 10 лет снижение в месячном исчислении. Хотя данные были опубликованы на этой неделе, они относятся к ценам на конец июля, что означает, что с тех пор цены на жильё могли упасть ещё больше.

Скорее всего, падение стоимости жилья в США будет таким же сильным, как во время жилищного кризиса 2007-2008 годов. Банки не настолько спекулятивны, как тогда, что означает, что они обычно не выдают кредиты заёмщикам с плохим кредитным рейтингом. Уровень просрочки по ипотечным кредитам на односемейные дома в настоящее время ниже 2%, чего мы не наблюдали с 2006 года, незадолго до кризиса. Тем не менее, процентные ставки растут, что может привести к росту безработицы. В связи с этим многие американские домовладельцы могут объявить дефолт по своим ипотечным кредитам.

На случай, если всё рухнет, то лучше иметь в своём инвестиционном портфеле золото, которое в прошлом зарекомендовало себя как привлекательное средство хранения ценности, когда рынки резко падали. Обычно эксперты рекомендуют иметь в инвестпортфеле 10% золота, а именно: 5% в физическом виде (монеты и слитки) и 5% в акциях золотодобывающих компаний, взаимных фондов и ETF. При этом важно не забывать регулярно перебалансировать свой портфель в зависимости от ситуации.

Золотая монета "Георгий Победоносец" - КУПИТЬ

Читайте также:
Тодд Хорвиц: рынки под угрозой краха

Тодд Хорвиц: рынки под угрозой краха

Политика Центробанков по золоту в 2022 году

Политика Центробанков по золоту в 2022 году

Альфонсо Пеккатьелло: ФРС уничтожит ваши активы

Альфонсо Пеккатьелло: ФРС уничтожит ваши активы

Итоги рынка золота за 9 месяцев 2022 года

Итоги рынка золота за 9 месяцев 2022 года

Рынок золота на фоне роста ставок ФРС и инфляции

Рынок золота на фоне роста ставок ФРС и инфляции

Credit Suisse: цена золота может упасть до 1451$

Credit Suisse: цена золота может упасть до 1451$

Чем драгметаллы отличаются от других инвестиций

Чем драгметаллы отличаются от других инвестиций

Золото привлекает низкой волатильностью

Золото привлекает низкой волатильностью

Роб МакИвен: золото - это актив, а медь зачем?

Роб МакИвен: золото - это актив, а медь зачем?

Золото как защита во время Евро-кризиса

Золото как защита во время Евро-кризиса

Большие состояния делаются всегда во время кризиса

Большие состояния делаются всегда во время кризиса

Ник Баришефф: золото за 10000$ теперь реалистично

Ник Баришефф: золото за 10000$ теперь реалистично

Джон Полсон: роль золота в качестве страховки

Джон Полсон: роль золота в качестве страховки

Будьте внимательны при покупке слитков золота

Будьте внимательны при покупке слитков золота

Банк ING: золото попало в «медвежий» рынок

Банк ING: золото попало в «медвежий» рынок

Решение Банка Англии - спасение в последнюю секунду?

Решение Банка Англии - спасение в последнюю секунду?

Виллем Мидделкооп про энергокризис в Европе

Виллем Мидделкооп про энергокризис в Европе

Банк Credit Suisse: худшее ещё только впереди

Банк Credit Suisse: худшее ещё только впереди

Крах облигаций и сила доллара - риск для финрынков

Крах облигаций и сила доллара - риск для финрынков

Роберт Кийосаки про крах доллара и серебро

Роберт Кийосаки про крах доллара и серебро

Продажи «Золотых Орлов» в сентябре 2022 года

Продажи «Золотых Орлов» в сентябре 2022 года

Спрос на золото в России в 2022 году

Спрос на золото в России в 2022 году

Питер Шифф: инфляция будет расти и останется надолго

Питер Шифф: инфляция будет расти и останется надолго