Мировая цена золота достигла 12 апреля текущего 2024 года своего максимума на уровне 2430$ за одну тройскую унцию. С тех пор жёлтый драгметалл двигался в широком торговом диапазоне между 2300 и 2400 долларами США.
Всемирный совет по золоту (WGC) опубликовал последние данные о глобальных запасах физического золота в биржевых фондах (ETF). Согласно этим данным, мировые золотые ETF зафиксировали приток средств второй раз подряд.
ЦБ Китая официально не увеличивал свои золотые резервы уже два месяца подряд. Однако этот шаг мало способствовал охлаждению рынка золота, поскольку цены вновь превысили отметку 2400$ за одну тройскую унцию.
Ожидания того, что Федрезерв США снизит процентные ставки в сентябре, подтолкнули цены на золото к новым рекордным максимумам, но один из аналитиков рынка считает, что лучшее время для цены золота ещё впереди.
Эксперты по рынку драгметаллов предполагают, что инвесторы сначала будут отдавать предпочтение традиционным «безопасным убежищам» и, возможно, сосредоточатся на сделках, которые связаны с победой Дональда Трампа.
Банк России 5 июля 2024 года выпустил в обращение памятную серебряную монету «Хирург А.В. Вишневский, к 150-летию со дня рождения» номиналом 2 рубля. Боковая поверхность монеты рифлёная.
Рынок золота снова работает на полную катушку и торгуется вблизи новых исторических максимумов. По мнению одного из аналитиков, жёлтому драгоценному металлу ещё есть куда расти. Что сейчас делать инвесторам?
Цена золота поднялась до нового исторического максимума 2469$ во вторник (затем до 2482$ в среду утром на азиатском рынке) на фоне укрепления ожиданий, что ФРС начнёт смягчение денежно-кредитной политики в сентябре.
Цены на золото упали в пятницу 19 июля, хотя всю неделю они демонстрировали значительный рост, так как ожидания снижения процентной ставки ФРС США в сентябре повысили привлекательность жёлтого драгметалла.
Аналитики Metals Focus написали недавно в своём обзоре рынка о том, что после небольшой передышки в июне ралли цен на золото продолжилось в июле. Обстановка останется благоприятной для инвестиций в золото.
Рынки драгоценных металлов на прошедшей неделе продолжили снижение под влиянием резкого роста доходностей казначейских облигаций США на фоне ужесточения риторики на сентябрьском заседании ФРС. Курс доллара США укреплялся, что оказывало дополнительное негативное влияние на металлы.
Кроме того, прочие крупные Центральные банки также в той или иной степени ужесточили риторику, что посылает чёткие сигналы рынкам об улучшении ситуации в экономике, а значит меньшей необходимости в инвестициях в защитные активы.
Небольшая поддержка рынкам пришла из Китая, где усилился долговой кризис компании China Evergrande, однако Народный банк Китая продолжает вливать ликвидность в банковскую систему, сдерживая разрастание кризисных явлений.
Текущая неделя отметится множеством выступлений представителей почти всех крупных регуляторов, что может повысить волатильность. Глава ФРС США Джером Пауэлл выступит перед Конгрессом с речью о политическом ответе Центрального банка на пандемию.
Сентябрьское заседание ФРС США показало, что регулятор может начать сворачивание программ стимулирования и повышение процентных ставок раньше, чем ожидалось. Резюмирующее коммюнике заседания носило более «ястребиный» тон, чем предыдущие заявления, отражая, что ФРС озабочена инфляционным повышением цен, превысившим целевой ориентир в два раза. Диапазон ключевой ставки сохранен в пределах 0,00-0,25%.
Примечательно, что на прошлой неделе ФРС США чётко обозначила, что сокращение программ стимулирования начнётся в ноябре, а глава ФРС Джером Пауэлл сообщил, что они будут окончательно свернуты примерно в середине 2022 г. Это оказало значительное давление на рынки драгоценных металлов, особенно на рынки золота и серебра. Вероятность повышения процентных ставок с 2022 г. выросла, а в 2023 г. ожидается около трёх повышений ставки.
ЕЦБ оставался более осторожным в заявлениях по сворачиванию программ стимулирования, но глава ЕЦБ Кристин Лагард сообщила, что многие из факторов, вызвавших недавний рост инфляции в Еврозоне, являются временными и должны ослабеть в следующем году. Банк Англии пока также не спешит сворачивать стимулы, оставив в ходе заседания процентные ставки и размер программ выкупа активов без изменений.
Банк Японии не стал вносить изменения в параметры денежно-кредитной политики, но ухудшил оценку экспорта и промышленного производства. Процентная ставка осталась на уровне минус 0,1%, а ориентир доходности 10-летних госбондов - на уровне около 0%.
ЦБ РФ в августе не закупал золото в золотовалютные резервы, сохранив их на уровне 2295,4 т. Минфин РФ сообщил, то производство золота за 7 мес. 2021 г. упало на 1,3% г/г до 173,99 т, а производство серебра выросло на 1,9% г/г до 524,28 т.
Спрос на физическое золото в азиатских хабах на предыдущей неделе значительно оживился на фоне снижения цен. В Индии дилеры продавали золото с премией в $3/унц, а ювелиры увеличивали закупки в ожидании хорошего розничного спроса во время предстоящих фестивалей. В Китае премии на покупку золота подросли до $7-12/унц благодаря улучшению спроса на фоне возможных последствий кризиса Evergrande и сезонному росту активности потребителей. Metals Focus ожидает, что потребление ювелирных изделий в Китае вырастет на 43% г/г, а инвестиционный спрос - на 33% г/г.
Цены на золото на прошедшей неделе опустились от уровня $1774/унц до $1732/унц в ответ на ужесточение риторики ФРС США и рост доходностей облигаций. Однако растущий спрос на физическое золото в Азии продолжал оказывать поддержку ценам, что удерживало рынок от более резкого снижения. Сильными уровнями уровни поддержки могут стать $1700 – 1675/унц.
Цены на серебро на прошедшей неделе в корреляции с рынком золота понизились от уровня $22,80/унц до $22,16/унц. Соотношение цен между золотом и серебром составило 78,29 (среднее значение за 5 лет - 79,50). Соотношение платина/серебро составляет 43,56 (среднее значение за 5 лет - 57). По данным Refinitive, объёмы средств под управлением крупнейших ETF, инвестирующих в золото и серебро, за прошедшую неделю понизились на 0,3% и 0,2% соответственно.
Рынок платины не смог возобновить движение в растущем тренде и удержаться выше $1000/унц. В итоге цены опустились до $966/унц в корреляции с рынком золота и опасениями инвесторов по поводу снижения импорта металла в Китай. Спред между золотом и платиной сузился до $769/унц, между палладием и платиной сузился до $984/унц.
Стоимость палладия в течение недели снизилась от $2023/унц до $1906/унц, двигаясь в рамках падающего тренда. Metals Focus сообщило, что в ЕС регистрация легковых автомобилей в августе упала на 19% г/г до 623 тыс. единиц. По данным Refinitive, за прошедший период вложения в крупнейшие ETF, инвестирующие в платину и палладий, не изменились.
Мировая цена золота достигла 12 апреля текущего 2024 года своего максимума на уровне 2430$ за одну тройскую унцию. С тех пор жёлтый драгметалл двигался в широком торговом диапазоне между 2300 и 2400 долларами США.
После бокового движения в последние недели аналитики крупнейших американских банков теперь публикуют оптимистичные прогнозы цен на золото. На что могут рассчитывать инвесторы до конца текущего 2024 года?
Цена золота демонстрирует в текущем 2024 году высокие показатели. С начала 2024 года она выросла почти на 13% и в настоящее время торгуется на уровне 2315,47$ за унцию. Банки США опубликовали свои прогнозы по золоту.
Цена золота в настоящее время не подаёт признаков значительного падения. Некоторые Центробанки, вероятно, в значительной степени ответственны за такое развитие событий благодаря своим постоянным закупкам драгметалла.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
Золотых монет в мире очень много. Но не каждая монета из золота может считаться инвестиционной. При инвестировании капитала в золото необходимо сразу узнать, какие монеты подходят для этого лучше всего.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
