На рынке золота наблюдается одно из самых спокойных «бычьих» ралли за всю историю, когда цены скачут от одного исторического максимума к другому, но инвесторы больше не должны игнорировать этот важный драгоценный металл.
Цена золота продолжает демонстрировать рекордные максимумы, как на конвейере. Многие эксперты по драгоценным металлам ломают голову над причинами такого роста. На рынке золотых монет наблюдаются продажи.
Рынок золота не обращает внимания на инфляцию и процентные ставки в США, поскольку инвесторов не волнуют альтернативные издержки в мире с беспрецедентной геополитической и экономической неопределённостью.
Компания Costco объявила в декабре о том, что в 3 квартале 2023 года она продала золота на сумму более 100$ млн. По некоторым оценкам, теперь Costco зарабатывает на продаже золота от 100 до 200 миллионов долларов в месяц.
Общественное мнение о биткоине за последние годы заметно изменилось: криптовалютные активы теперь поддерживают одни из крупнейших управляющих активами компании на планете. Кто вообще покупает биткоин?
Ювелирный ритейлер Pandora объявил о серьёзных изменениях в своей стратегии поиска материалов, решив использовать только переработанное серебро и золото для производства своей популярной линии украшений.
Россия рассматривает возможность отмены экспортных пошлин на золото, поскольку страна стремится увеличить доходы за счёт оживления судоходства. Россия находится на втором месте по добыче золота в мире.
Недавний рост цен на золото в значительной степени объясняется геополитической напряжённостью и экономической неопределённостью, однако аналитик Лобо Тиггре считает, что есть и другие катализаторы роста цен.
Многие традиционные корреляции исчезли, поскольку цена на золото достигла рекордных отметок за последние два месяца. Многие эксперты считают, что у рынка всё ещё есть значительный потенциал, но не все так думают.
Доминирующий статус доллара США в качестве резервной валюты, скорее всего, сохранится, поскольку даже самая обсуждаемая альтернатива - китайский юань - не рассматривается в качестве надёжной альтернативы.
Золото и серебро на прошедшей неделе сохраняли высокую ценовую волатильность, но фактически торговались в диапазонах. Цены на платиноиды восстанавливались после значительного снижения в предыдущие недели.
Резкий рост доходностей казначейских облигаций США и консолидация курса доллара на высоких ценовых уровнях не оказывали существенного влияния на стоимость золота ввиду усиления долгосрочных инфляционных ожиданий. Сильный отчёт по рынку труда в США вызвал лишь краткосрочную волатильность цен.
В ходе текущей недели будет опубликована инфляционная статистика в крупнейших экономиках, также ожидается множество выступлений представителей Центральных банков и публикация протокола последнего заседания ФРС США. В понедельник официальный выходной в США. Президент ФРБ Кливленда Лоретта Местер сообщила, что текущая инфляция в США обусловлена сдвигами как предложения, так и спроса, но большая часть этих изменений цен, вероятно, вызвана факторами, связанными с пандемией, которые со временем могут ослабнуть. Она также добавила, что регуляторам необходимо отличать краткосрочное инфляционное давление от инфляции, которая может быть более долгосрочной, при выработке мер реагирования.
Решение некоторых проблем со стороны предложения, вызванных пандемией, может занять больше времени, чем первоначально ожидалось, и чиновники будут следить за этими рисками роста инфляции. Однако преждевременное реагирование чревато последствиями.
Цены на золото на прошедшей неделе оставались волатильными, но в целом рынок консолидировался в диапазоне $1750/унц до $1765/унц. Продолжающийся рост доходностей пока не привёл к значительному падению цен. Растущий спрос на физическое золото в Азии продолжал оказывать поддержку ценам, а многие долгосрочные инвесторы покупали золото, чтобы застраховаться от инфляции и экономических рисков. По данным Lipper, отток средств из фондов драгоценных металлов на предыдущей неделе составил $188 млн.
Цены на серебро на прошедшей неделе в корреляции с рынком золота консолидировались в диапазоне $22,40/унц до $22,80/унц. Соотношение цен между золотом и серебром составило 77,35 (среднее значение за 5 лет - 79,50). Соотношение платина/серебро составляет 44,84 (среднее значение за 5 лет - 57).
Продажи золотых монет австралийским монетным двором (The Perth Mint) в сентябре 2021 г. выросли до 98,753 тыс. унций против 53,976 тыс. унций в августе 2021 г. Это также на 57,6% больше, чем в сентябре 2020 г. Продажи серебряных монет в сентябре 2021 г. составили 1,790 млн. унций против 1,467 млн. унций в августе 2021 г., что также на 6,7% больше, чем год назад. Монетный двор отмечал повышенный спрос на инвестиционные монеты. По данным Refinitive, объёмы средств под управлением крупнейших ETF, инвестирующих в золото и серебро, за прошедшую неделю понизились на 0,1%.
Цены на платину на прошедшей неделе повысились от $950/унц до $1025/унц. Спред между золотом и платиной сузился до $730,5/унц, между палладием и платиной расширился до $1052/унц. Стоимость палладия в течение недели выросла от $1876/унц до $2123/унц. Дефицит на мировом рынке палладия, как сообщил в выступлении на семинаре LME, состоявшегося 11 октября, представитель Норникеля, в 2021 г. снизится до 0,2-0,3 млн. унций на фоне ухудшения состояния автомобильного рынка против дефицита в 0,9 млн. унций, ожидавшегося ранее. Дефицит палладия в 2022 г. может составить 0,3 млн. унций против 0,7 млн. унций, ожидавшихся ранее. Восстановление автомобильного рынка, по оценке компании, вероятно затянется до 2023 г.
Представитель «Норникеля» также сообщил, что работа на рудниках Октябрьский и Таймырский после аварий практически полностью восстановлена, Норильская обогатительная фабрика будет запущена на полную мощность в октябре. Продажи палладия в 1 полугодии 2021 г. выросли на 6% г/г до 1,347 млн. унций. По итогам 2021 г. продажи палладия ожидаются ближе к уровню 2020 г. – около 2,634 млн. унций (-12% к 2019 г.). В глобальном фонде палладия накоплено 5 тонн металла.
Продажи автомобилей в США в 3 квартале 2021 г. снизились на 13% г/г до 3,4 млн. единиц, поскольку нехватка микросхем вынудила автопроизводителей останавливать производственные мощности, сообщил Metals Focus. Продажи легковых и легких коммерческих автомобилей в РФ в сентябре 2021 г. упали на 22,6% г/г до 119,5 тыс. штук, сообщила ассоциация европейского бизнеса (АЕБ). За девять месяцев продажи выросли на 15,1% до 1,260 млн. единиц. По данным Refinitive, за прошедший период вложения в крупнейшие ETF, инвестирующие в платину и палладий, не изменились.
Недавний рост золота до новых исторических максимумов обрадовал многолетних держателей драгоценных металлов, поскольку их вера в этот класс активов подтвердилась, но он был несколько омрачён ростом курса биткоина.
Николас Фраппелл, глава отдела институциональных рынков ABC Refinery рассказал в недавнем интервью о факторах, которые, по его мнению, будут влиять на цену золота в 2024 году. На что рассчитывать инвесторам до конца года.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Цена на золото недавно достигла нового исторического максимума, приведя участников рынка золота в состояние эйфории, сообщает Investing News. Но так ли это на самом деле? Какие перспективы у золота?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
Золотых монет в мире очень много. Но не каждая монета из золота может считаться инвестиционной. При инвестировании капитала в золото необходимо сразу узнать, какие монеты подходят для этого лучше всего.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
Золотые монеты и слитки являются оптимальным средством для защиты капитала от кризиса. При их покупке важно соблюдать несколько правил. Одно из них гласит: при покупке золота нужно сразу думать о его продаже.
