После шестидневного снижения цен рынок золота, похоже, вновь обретает опору: цены снова выросли выше отметки 2600$ за одну тройскую унцию. У инвесторов появилась надежда на продолжение роста.
Аналитики прогнозируют, что цена золота достигнет 3000$ за унцию в 2025 году, несмотря на краткосрочные колебания. Влияние геополитической напряжённости, инфляции и укрепления Востока продолжат поддерживать рост цен на золото.
Цены на золото продемонстрировали впечатляющий рост на торгах в Нью-Йорке, поднявшись на 47,40$ до уровня 2615,20$ за декабрьские фьючерсы. Ослабление доллара способствовало укреплению драгоценного металла.
Последний рост напряжённости в отношениях между Россией и Украиной заставил инвесторов нервничать, поскольку угрозы ядерной войны становятся реальностью, и многие ищут дополнительные способы сохранить свои сбережения.
Азиатский спрос изменил рынок золота в этом году, приведя цены к рекордным высотам. Хотя в последнее время рынок отступил от этих пиков, влияние Азии, по прогнозам аналитиков, продолжит расти в последующие годы.
Волатильность на финансовых рынках резко возросла во вторник на фоне опасной новой эскалации конфликта между Россией и Украиной, которая встревожила инвесторов. Но позже тревога ушла, и рынки немножко успокоились.
Рекордный рост цен на золото в 2024 году натолкнулся на сопротивление на уровне 2791$ за одну тройскую унцию, после чего произошла коррекция. Неопределённость и финансовый кризис будут поддерживать драгметалл дальше.
Фьючерсы на золото продолжают впечатляющий рост, отмечая три последовательных дня повышения цен на фоне обострения глобальной напряжённости и значительных геополитических событий. Что происходит в России?
Волатильность на мировом рынке золота остаётся высокой на фоне реакции на меняющуюся геополитическую неопределённость, связанную с приходом новой администрации избранного президента Дональда Трампа.
В текущем 2024 году цены на золото приблизились к рекордному уровню в 2800$ за одну унцию, что обусловлено глобальной нестабильностью и опасениями по поводу возможного конфликта между Россией, США и НАТО.
Избранный президент Дональд Трамп сделал неожиданный выбор, назначив Роберта Ф. Кеннеди-младшего следующим министром здравоохранения и социальных служб. Назначение Кеннеди уже вызвало разнополярные мнения.
Лопнувший пузырь искусственного интеллекта, опасения рецессии, неверные решения в области денежно-кредитной политики и геополитическая напряжённость в настоящее время ставят финансовые рынки на колени.
Золото пока держится относительно уверенно. Тем не менее, существует угроза обвала ликвидности, что также повлияет на жёлтый драгметалл в краткосрочной перспективе.
В разгар летнего спада финансовые рынки перевернулись с ног на голову: там, где ещё минуту назад царили эйфория и рекордные максимумы, сейчас многие инвесторы пребывают в откровенной панике. Неоднозначная ситуация не так уж и удивительна. Ряд данных и событий последних недель и месяцев указывают именно на это. Поэтому инвесторам со среднесрочным горизонтом инвестирования нет смысла отказываться от такого надёжного «убежища», как золото. Этому есть множество подтверждений в прошлом.
На прошлой неделе цена золота в различных валютах мира, включая евро, достигла новых рекордных значений. Причиной тому стала турбулентность на финансовых рынках, вызванная в первую очередь решениями Банка Японии и Федеральной резервной системы США.
Однако значительно худшие, чем ожидалось, экономические и корпоративные результаты также подогрели опасения рецессии в сочетании с упрямой инфляцией (=стагфляцией) и так называемой «ошибкой политики» монетарных политиков, то есть неверными решениями Центробанков в условиях нестабильной глобальной экономической и геополитической ситуации, что привело к значительному выводу инвестиционных денег практически из всех классов активов. В начале недели это отразилось и на золоте.
Спекуляции с «carry trade»
Банк Японии действовал просто от отчаяния. Он попытался спасти японскую иену от падения, совершенно неожиданно повысив процентные ставки - с непредсказуемыми последствиями.
Популярным методом получения якобы безрисковой доходности было получение кредитов в японских иенах почти под 0% (краткосрочных) и вложение средств в ценные бумаги, номинированные в долларах США (акции, облигации и т. д.), или на валютный счёт в долларах США. По приблизительным оценкам валютных экспертов, объём этих «carry trade» составляет от 2 до 20 триллионов долларов США.
Теперь, когда ФРС США также сообщила, что намерена снизить процентные ставки на 500 базисных пунктов (0,5%) не позднее 18 сентября, разница в процентных ставках между японской иеной и долларом США ещё больше сокращается, делая «carry trade» всё более непривлекательной инвестицией.
Разворот этой спекуляции валютными процентными ставками, при которой человек получает выгоду от разницы процентных ставок между валютами, с одной стороны, и повышения курса целевой валюты (доллара США) - с другой, уже приводил к краху финансовых рынков в прошлом.
Поначалу пострадали практически все классы активов. Только когда Центральные банки поменяли курс, чтобы успокоить рынки и предотвратить ущерб для реальной экономики, или когда в какой-то момент «carry trade» в достаточной степени разворачивалась, на рынки возвращалось спокойствие.
Перспективы золота
Инвесторы в золото и серебро должны быть готовы к нестабильному периоду в краткосрочной перспективе - это также относится к инвесторам в акции горнодобывающих компаний.
Однако, поскольку самый влиятельный ЦБ в мире, ФРС США, в настоящее время испытывает всё большее давление с целью быстрого и значительного снижения процентных ставок по доллару США, а также возвращения ликвидности на рынок, снижения котировок в текущей общей ситуации представляют интерес как для краткосрочных спекулянтов, так и для долгосрочных инвесторов.
Подобный обвал ликвидности произошёл во время коронавирусного кризиса, после чего масштабные программы QE (свободная монетарная политика с резко снижающимися процентными ставками и масштабным увеличением денежной массы) Центральных банков дали сильный толчок росту цен на золото после короткого и резкого отката.
Сейчас такой сценарий весьма вероятен, особенно если учесть, что в США предстоят президентские выборы, а плохие показатели финансовых рынков противодействуют переизбранию правящей партии.
Согласно опросу Bloomberg News, вероятность экстренного снижения ставки до следующего очередного заседания ФРС после летних каникул 18 сентября составляет довольно высокие 36%.
Такое экстренное снижение процентной ставки, включая новую программу покупки облигаций (QE), как это было во время пандемии, будет очень позитивным для ценовой динамики беспроцентного драгметалла золота, а также для серебра и акций горнодобывающих компаний.
Аналитики прогнозируют, что цена золота достигнет 3000$ за унцию в 2025 году, несмотря на краткосрочные колебания. Влияние геополитической напряжённости, инфляции и укрепления Востока продолжат поддерживать рост цен на золото.
Центральные банки разных стран мира закупили с 2021 года беспрецедентное количество золота, что значительно способствовало росту его стоимости до рекордных максимумов. Сможет ли ЦБ РФ повлиять на стоимость серебра?
Золото продолжает скакать от одного рекордного максимума к другому. Совсем недавно жёлтый драгметалл торговался на уровне 2640$ за одну унцию - это на 110$ больше, чем рекордный максимум, установленный пять недель назад.
Цена золота демонстрирует в текущем 2024 году высокие показатели. С начала 2024 года она выросла почти на 13% и в настоящее время торгуется на уровне 2315,47$ за унцию. Банки США опубликовали свои прогнозы по золоту.
Цена золота в настоящее время не подаёт признаков значительного падения. Некоторые Центробанки, вероятно, в значительной степени ответственны за такое развитие событий благодаря своим постоянным закупкам драгметалла.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
Золотые монеты и слитки являются оптимальным средством для защиты капитала от кризиса. При их покупке важно соблюдать несколько правил. Одно из них гласит: при покупке золота нужно сразу думать о его продаже.
