10 августа 2022
Возможно, все трое будут признаны виновными, но вряд ли это окажет большое влияние на торговлю на рынках «бумажного» серебра. Если и есть решение проблемы искусственно манипулируемых цен, то оно придёт откуда-то ещё.
Нельзя сказать, что у регуляторов нет зацепок. Когда прокуроры добились от Deutsche Bank признания вины и сотрудничества, у следователей было всё необходимое. Deutsche Bank передал горы дополнительных доказательств, которые ФБР использовало, чтобы найти двух других трейдеров JP Morgan - Джона Эдмондса и Кристиана Трунца. Эти двое сами заключили сделку и согласились дать показания против Новака, Смита и Руффо.
В настоящее время регулирующие органы, похоже, не слишком заботятся об очистке рынков. Похоже, они мало заинтересованы в том, чтобы привлечь к ответственности компании, которые управляют этими коррумпированными торговыми схемами. Усилия направлены на преследование нескольких мошенников, избегая при этом серьёзных последствий для самого инвестбанка и его руководителей.
JP Morgan, учреждение, получившее от Министерства юстиции «соглашение об отсрочке судебного преследования» и выплатившее скромный штраф в 2020 году. Теперь банк может продолжать свою деятельность в обычном режиме, независимо от исхода текущего судебного разбирательства. Комфортные отношения между банком и его регуляторами очевидны.
Дэвид Мейстер был директором по правоприменению в CFTC с 2010 по 2013 годы. В сентябре 2013 года его агентство завершило пятилетнее расследование манипулирования ценами в банке JP Morgan, заявив, что оснований для принятия мер не было. Последующие судебные преследования Министерства юстиции показали, каким фарсом было расследование CFTC, но этот провал, похоже, только укрепил карьеру Мейстера.
Он покинул CFTC вскоре после завершения расследования, чтобы продолжить более прибыльную карьеру юриста на Уолл-стрит. Сегодня Мейстер является адвокатом Михаэля Новака. COMEX и LBMA, две частные организации, управляющие рынками, на которых происходит коррупционная торговля, по всей видимости, не намерены привлекать JP Morgan к ответственности.
Можно подумать, что инвесторы в физическое серебро в разочаровании бросят полотенце. Но они этого не сделали. Снижение цен и падение доверия к институтам, включая банки и правительство, ведут к увеличению покупок - по крайней мере, на физических рынках. И в этом кроется решение. В конечном счёте, спрос на физический драгметалл, а не на бумагу-заменитель, является способом положить конец манипулированию ценами. Фактическое количество слитков, на которых держится огромный объём торговли «бумажным» серебром, резко сократилось с начала 2021 года.
Ронан Мэнли из компании BullionStar сообщил недавно о том, что запасы серебра в хранилищах LBMA и COMEX находятся на 6-летнем минимуме. Ситуация с запасами на биржах будет ещё хуже, если учесть, что большая часть заявленных запасов не может быть немедленно поставлена по запросу инвесторов, поскольку металл хранится в биржевых фондах и у розничных инвесторов. Если отток в ближайшие 18 месяцев будет соответствовать оттоку за последние 18 месяцев, то доступный физический запас может приблизиться к нулю. Именно в этот момент владение «бумагами» на серебро перестаёт быть одним и тем же, что и владение физическим драгметаллом.
При таком сценарии единственным способом избежать дефолта на фьючерсных биржах является рост цен на серебро, достаточный для того, чтобы держатели физических слитков расстались с ними. CFTC может закрывать глаза на проблемы на бирже COMEX, но сами физические рынки не стоят выше законов физики.
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Финансовые аналитики и «золотые быки» говорят о том, что возможная рецессия окажет положительное влияние на цену золота. Это мнение основано на предположении, что плохие новости благоприятны для рынка золота.
Николас Праутен дал интервью компании Stansberry Research, во время которого они обсудили рынок криптовалют. Он считает, что криптовалюты остаются жизнеспособным средством хеджирования инфляции.
Мировая цена золота, выраженная в долларах США, с начала 2022 года по текущий момент уже потеряла более 5% своей стоимости, в то время как индекс доллара к другим валютам вырос на 11% за тот же период времени.
Энди Шектман, генеральный директор Miles Franklin, в интервью информационно-аналитическому порталу Wall Street Silver подтвердил недавний слух о том, что миллиардерша из Техаса купила много золота и серебра.
Аналитическая компания Stansberry Research побеседовала недавно с Марком Яксли о падении цен на драгоценные металлы и манипулировании ценами на золото. Почему стоимость золота снижается при укреплении курса доллара?
Знаменитый аналитик Тодд Хорвиц побеседовал с агентством Kitco News о денежно-кредитной политике ФРС после выступления Джерома Пауэлла. Его ведомство предпринимает «энергичные шаги» для снижения инфляции.
После недавних минимумов 21 июля цены на золото и серебро заметно восстановились после последнего заседания ФРС США. На этой неделе должны выйти важные ключевые данные по инфляции в США.
Инвесторы в золото в этом году оказались в проигрыше. Биржевой фонд SPDR Gold Shares, который отображает цену золота, на данный момент снизился на 5,3% в этом году. На что могут рассчитывать инвесторы в будущем?
Волатильность на рынках не может скрыть тот факт, что темпы развития экономики замедляются. В таких условиях золото служит надёжным убежищем для капитала. Что лучше покупать инвесторам, монеты или слитки?
Председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл заявил на прошлой неделе, что экономика США не находится в состоянии рецессии. Представители администрации Байдена, похоже, согласны с этим.
Агентство Kitco News взяло недавно интервью у Дэвида Моргана, во время которого они обсудили текущую и ожидаемую ситуации на мировом рынке серебра. Сильный спрос на драгметалл будет со стороны промышленности.
Цены на золото удержали недавний рост во вторник, так как волатильность на фондовых рынках повысила спрос на безопасные убежища в преддверии ожидаемых на этой неделе данных по инфляции в США.
Дэвид Гарофало, президент и генеральный директор Gold Royalty, по-прежнему уверен в будущем жёлтого драгметалла. Он уже обозначил цену в 3000$ к концу 2022 года и недавно подтвердил свой позитивный прогноз.
Стоимость золота снизилась 11 августа, так как опасения по поводу рецессии в США были ослаблены слабыми данными по инфляции, а цены на медь остались на пятинедельном максимуме на фоне снижения курса доллара.
Некоторые инвесторы недовольны динамикой цен на золото в последние недели и месяцы. Но, по словам Лоури Уильямса, на данный момент золото значительно опережает большинство других классов активов.
US Mint продал в августе этого года значительно меньше золота в виде инвестиционных монет «Американский Орёл», чем в предыдущие периоды. Продажи серебряных монет снова были ограничены из-за дефицита сырья.
Центральный банк Ирландии увеличил золотой запас страны за год в два раза. Таким образом, золотые резервы этой европейской страны выросли с шести тонн в конце июня 2021 года до 12 тонн на конец июня 2022 года.
Золоту в настоящее время не хватает уверенности, поскольку цены движутся к отметке 1700$ за одну тройскую унцию, но дальнейшее снижение драгметалла остаётся ограниченным, заявили в банке Standard Chartered.
Аналитическая компания Stansberry Research поговорила недавно с экспертом по геополитическим финансам и журналистом Номи Принс о монетарной политике Федеральной резервной системы США и её последствиях.
Россия намерена запустить собственный международный стандарт для драгоценных металлов после того, как страна была исключена из Лондонской ассоциации рынка драгоценных металлов (LBMA) из-за санкций.
Монетный двор Австралии, расположенный в городе Перт (Perth Mint), сообщил о самых высоких продажах серебра в размере 2,47 млн. тройских унций за июль 2022 года - это рекордное значение с сентября 2015 года.
Банк России 31 августа 2022 года выпустил в обращение памятную серебряную монету «100-летие образования Чечни» номиналом 3 рубля. С лицевой и оборотной сторон монеты по окружности имеется выступающий кант.
Банк России 9 августа 2022 года выпустил в обращение памятную серебряную монету «1100-летие крещения Алании» номиналом 3 рубля. С лицевой и оборотной сторон монеты по окружности имеется выступающий кант.
Следующий 2023 год будет годом Кролика по китайскому лунному календарю. Кролик символизирует долголетие, изобилие и процветание. Многие монетные дворы уже представили свою продукцию из серии «Лунар».