Рынок золота должен работать на полную мощность, чтобы цены достигли 3000$ за унцию к 2025 году, что маловероятно, по мнению одного из аналитиков рынка драгоценных металлов. Ситуация в США будет влиять на драгметаллы.
Цена на золото снизилась после победы Трампа, и это связано не только с личностью кандидата, но и с самой политической партией, в то время как глобальный спрос на серебро со стороны солнечной энергетики продолжает расти.
Серебро за последний год изо всех сил старается не отставать от золота, которое установило несколько новых рекордных максимумов, в то время как его «серебряный» родственник оставался ниже отметки 30$ за унцию.
После месяцев выступлений, опросов, дебатов и спекуляций в США наконец-то состоялись выборы президента. Американцы отправились на избирательные участки, чтобы выбрать между Дональдом Трампом и Камалой Харрис.
Финансовые рынки в целом положительно отреагировали на избрание Дональда Трампа на второй срок: курс биткоина достиг нового исторического максимума, а фондовые рынки открылись с ростом. Драгметаллы резко просели.
Переизбрание Дональда Трампа вызвало неоднозначную реакцию в Европе, где лидеры опасаются обострения экономических отношений и возможного торгового конфликта с США. Европа сильно зависит от Штатов.
Рынок криптовалют с ликованием отреагировал на переизбрание Трампа, которого называют «крипто-президентом», ведь ожидается, что его политика принесёт нормативную ясность и повысит легитимность этого класса активов.
Цены на золото упали с 2800$ до 2500$ за унцию, вызвав обеспокоенность инвесторов, несмотря на сохранение долгосрочных факторов поддержки рынка. Аналитики связывают снижение с укреплением доллара США.
В 2024 году мировой рынок серебра столкнётся с дефицитом четвёртый год подряд, чему способствует рекордный спрос со стороны промышленного сектора и оживление ювелирного рынка. При этом добыча серебра вырастет лишь на 1%.
Золото переживает удачный год, достигнув рекордной отметки в 2790$ за унцию, что на 40% выше по сравнению с минимумами февраля, однако, по мнению одного аналитика, среднесрочный восходящий тренд был нарушен.
Власти Вьетнама планируют создать биржу по торговле золотом, когда получится выполнить все необходимые условия, заявила Нгуен Тхи Хонг, глава Государственного банка Вьетнама. Это важно для внутреннего рынка золота.
Волатильность на рынках не может скрыть тот факт, что темпы развития экономики замедляются. В таких условиях золото служит надёжным убежищем для капитала. Итак, ФРС решила повысить ключевую процентную ставку на 0,75% в то самое время, когда все экономические показатели указывают на глобальную рецессию.
Кроме Китая, который пытается встать на ноги после недавнего «локдауна», во всех странах наблюдается значительное снижение экспорта. В Китае, однако, рынок недвижимости вызывает беспокойство, даже если промышленная активность, похоже, восстанавливается. Строительные компании находятся в кризисе, поскольку остановка строительных программ привела к настоящей забастовке покупателей, впервые купивших жильё, которые теперь отказываются платить взносы по кредитам. В этом напряжённом контексте настроения среди китайских потребителей падают беспрецедентными темпами и даже хуже, чем во время последнего финансового кризиса.
Политическим правителям Китая потребуются масштабные меры, чтобы к концу этого года вновь переломить ситуацию. В Европе потребительское доверие также падает рекордными темпами, а рецессия, вероятно, уже началась, и первые данные о промышленной активности подтверждают экономический спад. Число регистраций автомобилей сократилось по всему континенту и на 15,4% ниже, чем в предыдущем году (-18% в Германии).
Инфляция
Энергетический кризис и инфляция «съедают» маржу прибыли у корпораций, в то время как спрос также значительно снижается. Прогноз снова был пересмотрен в сторону понижения. Причина: усугубляющийся энергетический кризис. Вслед за ценами на газ, цены на электроэнергию в Германии снова приближаются к рекордным уровням.
Энергетический кризис затрагивает и Великобританию, которая также является жертвой проблем с поставками. На прошлой неделе всеобщее отключение электричества было предотвращено благодаря тому, что британское правительство в последнюю минуту выписало чек на 9724,54 фунтов стерлингов за МВт/ч (более чем на 5000% выше обычной цены) для срочного импорта электроэнергии из Бельгии.
Филиал ФРС в Филадельфии объявил в прошлый четверг, что его индикатор деловой активности на местном уровне упал до -12,3 пункта в июле с -3,3 в предыдущем месяце. Эти цифры также указывают на надвигающийся спад. Несмотря на то, что правительство США всё ещё надеется избежать рецессии, несмотря на снижение ВВП в последние два квартала, сигналы из реальной экономики дают мало оснований для уверенности. Последние прогнозы Walmart указывают на грядущее снижение потребления в результате падения покупательной способности американцев.
США
Однако на данный момент спрос в США более стабилен, чем в других странах мира: по данным GasBuddy, спрос на топливо в США вырос на 6,3% по сравнению с предыдущей неделей, а июльские показатели значительно превышают июньские. Доходы корпораций и спрос на кредиты остаются стабильными, о чём свидетельствуют, например, отличные квартальные показатели Visa. С другой стороны, перспективы ухудшаются во всех секторах. Смысл такой: американские потребители пока держатся, но скоро это может закончиться.
ФРС действует слишком поздно для борьбы с инфляцией. Напротив, плохо скоординированное и слишком поздно объявленное повышение ставок рискует ускорить рецессию, которая уже притаилась за ближайшим углом. Эта ошибка в денежно-кредитной политике привела к тому, что сейчас инвесторы делают ставку на ещё более низкие прогнозы роста, чем во время последнего финансового кризиса.
Золото
В таких условиях золото служит надёжным убежищем для капитала. Физический спрос остаётся на рекордном уровне. Опасения рецессии удерживают цену золота на высоком уровне, в то время как ожидаемая дезинфляция, наоборот, должна усилить её нисходящую коррекцию.
После максимума, достигнутого в апреле, инфляционные ожидания снова снизились, что также привело к снижению процентных ставок. Инвесторы ожидают, что темпы инфляции снова быстро снизятся. Пока неясно, оправдаются ли эти ожидания. Эти цифры обычно ассоциируются с ожиданием надвигающейся рецессии.
Фрагментация торговли, энергетический кризис и всё более сложная геополитическая ситуация могут означать, что прилив сил изменится, и рецессия на этот раз не будет сопровождаться значительным снижением инфляции. Это связано с тем, что даже если розничный спрос рухнет, предложение некоторых товаров остаётся очень ограниченным. Эта перспектива возможной стагфляции - тот кошмар, которого ФРС на самом деле хотела избежать!
Аналитики прогнозируют, что цена золота достигнет 3000$ за унцию в 2025 году, несмотря на краткосрочные колебания. Влияние геополитической напряжённости, инфляции и укрепления Востока продолжат поддерживать рост цен на золото.
Центральные банки разных стран мира закупили с 2021 года беспрецедентное количество золота, что значительно способствовало росту его стоимости до рекордных максимумов. Сможет ли ЦБ РФ повлиять на стоимость серебра?
Золото продолжает скакать от одного рекордного максимума к другому. Совсем недавно жёлтый драгметалл торговался на уровне 2640$ за одну унцию - это на 110$ больше, чем рекордный максимум, установленный пять недель назад.
Цена золота демонстрирует в текущем 2024 году высокие показатели. С начала 2024 года она выросла почти на 13% и в настоящее время торгуется на уровне 2315,47$ за унцию. Банки США опубликовали свои прогнозы по золоту.
Цена золота в настоящее время не подаёт признаков значительного падения. Некоторые Центробанки, вероятно, в значительной степени ответственны за такое развитие событий благодаря своим постоянным закупкам драгметалла.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
Золотые монеты и слитки являются оптимальным средством для защиты капитала от кризиса. При их покупке важно соблюдать несколько правил. Одно из них гласит: при покупке золота нужно сразу думать о его продаже.
