Честная цена золота - 1000$ или 2000$ за унцию?

20 мая 2021

Честная цена золота - 1000$ или 2000$ за унцию?

Золото (или любые другие деньги) стоит столько, сколько мы можем за него купить. Итак, что мы можем сейчас купить за золото? И как мы узнаем, что стоимость нашего золота / денег определена адекватно? Мы знаем, что стоимость золота находится сейчас на отметке выше 1800$ за унцию. Получается, что стоимость золота сегодня - это то, что мы можем купить за 1800$ США.

Но является ли цена 1800$ за унцию адекватной? Это справедливая стоимость? Есть ли причины, по которым мы можем ожидать существенного роста или падения этой цены, которые повлияют на наше решение хранить деньги в золоте по сравнению с долларами США? Давайте вернёмся во времена, когда и золото, и доллар США обращались как деньги, были свободно конвертируемыми и имели одинаковую стоимость.

Столетие назад и золото, и доллары США были законным платёжным средством и обменивались друг на друга. Один был конвертируемым в другой по фиксированной цене. Золотая монета в одну унцию (0,97 унции) равнялась 20$ и наоборот (официальная цена золота составляла 20,67$ за унцию, умноженная на 0,97 унции золота в одной золотой монете, получается 20$).

Учитывая текущую цену золота в 1800$, кто-то захочет сказать, что стоимость золота выросла на 860% за последние сто лет. Но это могло бы означать, что за унцию золота сегодня можно было бы купить в 87 раз больше, чем сто лет назад. Мы знаем, что это не так. Особенности заключаются в двух вещах: 1) Золото подорожало на 860% по отношению к доллару США и 2) Доллар США упал по отношению к золоту более чем на 98%.

Теперь нам нужно знать, как золото и доллар вели себя в абсолютном выражении с точки зрения покупательной способности. Результаты очевидны. Золото сохранило свою стоимость и даже увеличило свою покупательную способность в абсолютном выражении в течение рассматриваемого периода в 100 лет. Чего мы не знаем, так это то, в какой степени текущая цена в 1800$ за унцию точно отражает эффекты инфляции до текущего момента. Точнее, насколько упала покупательная способность доллара США? Это 98% или меньше, 99% или больше?

Цена золота в 1800$ означает специфическую потерю 98,8% покупательной способности доллара США. Падение стоимости доллара США на 99% означает, что стоимость драгметалла превышает 2000$ за унцию. Если падение ближе к 98%, то цена золота должна быть ближе к 1000$ за унцию. В августе 2011 года стоимость золота достигла пика почти 1900$ за унцию. Это указывает на потерю покупательной способности доллара США почти на 99% (98,9%).

Почти четыре с половиной года спустя, в январе 2016 года, цена на золото составила всего 1040$ за унцию. Эта цена предполагает снижение покупательной способности доллара США почти на 98%. Снижение курса доллара США на 98% соответствует 50-кратному увеличению цены золота (100% минус 98% = 2%; 100%, разделённое на 2% = 50; 20,67$ за унцию умножить на 50 = 1033,50$ за унцию).

В августе 2020 года цена на золото достигла пика в 2060$. Это означает потерю покупательной способности доллара США на 99%, что соответствует стократному увеличению цены на золото (100% минус 99% = 1%; 100%, разделённое на 1% = 100; 20,67$ за унцию, умноженное на 100 = 2067,00$ за унцию).

Выводы

1) Доллар США потерял от 98% до 99% своей покупательной способности за последнее столетие;

2) Реальная цена на золото составляет от 1000 до 2000 долларов за унцию;

3) Дальнейшее повышение цены золота произойдёт только после дальнейших фактических и очевидных потерь покупательной способности доллара США.

Ожидание дальнейшего падения курса доллара США не приведёт к дальнейшему росту драгметалла. Это связано с тем, что цена на золото в долларах представляет собой уже произошедшую фактическую потерю покупательной способности. Другими словами, золото приближается к своему верхнему пределу (2060$ США), основанному на фактических накопленных потерях покупательной способности в долларах США (99%).

Факторы, которые следует учитывать, которые могут оказать существенное влияние на доллар США, включают: 1) новые и неожиданные действия ФРС США; 2) более чёткое представление об огромных размерах баланса ФРС; 3) ускоренные, отсроченные эффекты инфляции, ранее созданной ФРС; 4) кредитный кризис; 5) реакция ФРС на кредитный кризис; 6) дефляция и депрессия. Некоторые из вышеперечисленных факторов могут положительно повлиять на стоимость доллара США, поэтому вам нужно следить за долларом, а не за конкретным событием.

Самая популярная золотая монета в РФ - Георгий Победоносец по выгодным ценам!
Клубная цена от 10 шт. и ОПТ от 100 шт. - КУПИТЬ

Читайте также:
Стоимость драгметаллов теперь повышается в унисон

Стоимость драгметаллов теперь повышается в унисон

Добыча золота в США по итогам 2020 года

Добыча золота в США по итогам 2020 года

Миллиардер купил золото и видит везде инфляцию

Миллиардер купил золото и видит везде инфляцию

Инфляция начинает помогать золоту

Инфляция начинает помогать золоту

Зачем нужно владеть золотом - 5 причин

Зачем нужно владеть золотом - 5 причин

WGC: золото для Центробанков Восточной Европы

WGC: золото для Центробанков Восточной Европы

Швейцария: импорт-экспорт золота в марте 2021

Швейцария: импорт-экспорт золота в марте 2021

Золото 2021: инфляция на подходе во всём мире

Золото 2021: инфляция на подходе во всём мире

В Дубае построят аффинажный завод на блокчейн

В Дубае построят аффинажный завод на блокчейн

Рынок золота в Индии парализован из-за локдауна

Рынок золота в Индии парализован из-за локдауна

WGC: итоги по золоту за 1 квартал 2021 года

WGC: итоги по золоту за 1 квартал 2021 года

Kitco News: дефицит золота у монетных дворов

Kitco News: дефицит золота у монетных дворов

Спрос на золото в 1 квартале 2021 года увеличился

Спрос на золото в 1 квартале 2021 года увеличился

WGC: золото Центробанков в марте 2021 года

WGC: золото Центробанков в марте 2021 года

Сколько золота у немцев в 2021 году?

Сколько золота у немцев в 2021 году?

Рынок драгметаллов в апреле 2021 года

Рынок драгметаллов в апреле 2021 года

Обзор рынка драгметаллов: 19 апреля - 3 мая 2021

Обзор рынка драгметаллов: 19 апреля - 3 мая 2021

Май 2021: цена золота выше 1800 долларов

Май 2021: цена золота выше 1800 долларов

Эви Хамбро о текущем цикле на рынке сырья

Эви Хамбро о текущем цикле на рынке сырья

Золото: падает доверие в бумажные валюты

Золото: падает доверие в бумажные валюты

Золотая монета «Звери Королевы» массой 10 кг.

Золотая монета «Звери Королевы» массой 10 кг.

Обзор рынка драгметаллов: 4-10 мая 2021

Обзор рынка драгметаллов: 4-10 мая 2021

Цена золота во времена гиперинфляции

Цена золота во времена гиперинфляции