На рынке золота наблюдается одно из самых спокойных «бычьих» ралли за всю историю, когда цены скачут от одного исторического максимума к другому, но инвесторы больше не должны игнорировать этот важный драгоценный металл.
Цена золота продолжает демонстрировать рекордные максимумы, как на конвейере. Многие эксперты по драгоценным металлам ломают голову над причинами такого роста. На рынке золотых монет наблюдаются продажи.
Рынок золота не обращает внимания на инфляцию и процентные ставки в США, поскольку инвесторов не волнуют альтернативные издержки в мире с беспрецедентной геополитической и экономической неопределённостью.
Компания Costco объявила в декабре о том, что в 3 квартале 2023 года она продала золота на сумму более 100$ млн. По некоторым оценкам, теперь Costco зарабатывает на продаже золота от 100 до 200 миллионов долларов в месяц.
Общественное мнение о биткоине за последние годы заметно изменилось: криптовалютные активы теперь поддерживают одни из крупнейших управляющих активами компании на планете. Кто вообще покупает биткоин?
Ювелирный ритейлер Pandora объявил о серьёзных изменениях в своей стратегии поиска материалов, решив использовать только переработанное серебро и золото для производства своей популярной линии украшений.
Россия рассматривает возможность отмены экспортных пошлин на золото, поскольку страна стремится увеличить доходы за счёт оживления судоходства. Россия находится на втором месте по добыче золота в мире.
Недавний рост цен на золото в значительной степени объясняется геополитической напряжённостью и экономической неопределённостью, однако аналитик Лобо Тиггре считает, что есть и другие катализаторы роста цен.
Многие традиционные корреляции исчезли, поскольку цена на золото достигла рекордных отметок за последние два месяца. Многие эксперты считают, что у рынка всё ещё есть значительный потенциал, но не все так думают.
Доминирующий статус доллара США в качестве резервной валюты, скорее всего, сохранится, поскольку даже самая обсуждаемая альтернатива - китайский юань - не рассматривается в качестве надёжной альтернативы.
Рынок драгоценных металлов оказался в начале 2013 года достаточно волатильным. Частичное разрешение и перенос проблемы «фискального обрыва» и повышения лимита госдолга США на 2 месяца в целом положительно сказалось на финансовых и товарных рынках.
Затем публикация протокола ФРС США, выявившая дискуссии по сворачиванию программы QE3 в 2013 г., спровоцировала неглубокую коррекцию. Крайне спекулятивным фактором послужило обсуждение возможности выпуска монеты из платины в США номиналом в 1$ трлн. Хотя номинальная стоимость обсуждаемой американской платиновой монеты не имеет отношение к физическому и стоимостному эквиваленту платины, платина оказалась в безоговорочных лидерах роста, прибавив 5,1% за минувшую неделю. При этом прирост цен в остальных драгметаллах составил в пределах 1,1-4,2%.
Обсуждение возможности выпуска монеты из платины номиналом в 1$ трлн. для финансирования бюджета началось с появления 3 января петиции на правительственном сайте США, собравшей за первую неделю 7981 голос. В том случае, если петиция соберёт 25 тыс. голосов к 2 февраля (что весьма вероятно), она может быть рассмотрена американским президентом. Как выяснилось, по законам США у Казначейства США действительно имеется юридическая возможность выпуска такой монеты (причём именно из платины) и закладывания её в ФРС США. Спекулянты не могли упустить возможность проведения экстраординарной меры, имеющей исторические аналогии. В истории США их, как минимум, две: в апреле 1933 г. США был введён запрет на владение золотом физическими лицами, а в 2008 г. ФРС США объявило о выкупе ипотечных облигаций и предоставлении необеспеченной помощи банкам, что также можно отнести к экстраординарным мерам.
Эффекты от выпуска монеты из платины в 1$ трлн. для погашения дефицита бюджета США:
1. Долговые рынки единовременно испытывают наибольшие потери (снижение покупательной способности государственных облигаций США составит не менее 8%);
2. Удорожание реальных активов, прежде всего, недвижимости, отчасти товаров. Положительное влияние инфляции на рынок акций компенсируется обесценением краткосрочных финансовых активов на балансах компаний, поэтому акции могут оказаться в боковике. В совокупности рынки капитала испытывают единовременный шок, приводящей к девальвации доллара, смягчаемой за счёт потерь зарубежных держателей американского госдолга;
3. Конкурентоспособность США резко вырастает, а Китай вынужден девальвировать валюту, столкнувшись с риском «жёсткой посадкой» своей экономики. Есть вероятность, что грамотная макроэкономическая политика, как и в прошлом, позволит избежать «жёсткой посадки»;
4. Доходность гособлигаций начнёт резко расти, поскольку необеспеченные доллары от государства при финансировании текущих госрасходов заливают частный рынок. Размещение нового американского госдолга временно затруднено;
5. Экономический импульс от улучшения конкурентоспособности и снижения безработицы позволяет спасти «американский Титаник».
В конце можно подвести итог: хотя рынок драгметаллов краткосрочно перегрет (соотношение спроса и запасов на бирже Comex всё ещё высокое), идея монетизации госдолга США оказывается весьма поддерживающей для драгоценных металлов.
Недавний рост золота до новых исторических максимумов обрадовал многолетних держателей драгоценных металлов, поскольку их вера в этот класс активов подтвердилась, но он был несколько омрачён ростом курса биткоина.
Николас Фраппелл, глава отдела институциональных рынков ABC Refinery рассказал в недавнем интервью о факторах, которые, по его мнению, будут влиять на цену золота в 2024 году. На что рассчитывать инвесторам до конца года.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Цена на золото недавно достигла нового исторического максимума, приведя участников рынка золота в состояние эйфории, сообщает Investing News. Но так ли это на самом деле? Какие перспективы у золота?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
Золотых монет в мире очень много. Но не каждая монета из золота может считаться инвестиционной. При инвестировании капитала в золото необходимо сразу узнать, какие монеты подходят для этого лучше всего.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
Золотые монеты и слитки являются оптимальным средством для защиты капитала от кризиса. При их покупке важно соблюдать несколько правил. Одно из них гласит: при покупке золота нужно сразу думать о его продаже.
