Повышенная волатильность оказывает давление на мировой рынок золота, так как цены с трудом набирают устойчивый «бычий» импульс. Тем не менее, одна аналитическая фирма сохраняет оптимизм в отношении жёлтого драгметалла.
Несмотря на продолжающиеся сложности с ценами на платину, рынок этого драгметалла получает поддержку, так как Всемирный инвестиционный совет по платине (WPIC) прогнозирует дефицит на рынке в 2024 и 2025 годах.
После сильного восстановления на прошлой неделе золото вновь демонстрирует снижение на фоне ослабления надежд на снижение ставки ФРС в декабре. По мнению аналитиков UBS, у драгметалла всё ещё есть мощные драйверы роста.
Многие китайские коммерческие банки повысили классификацию рисков для своих продуктов из драгоценных металлов, особенно для физического золота, на фоне роста волатильности на рынке.
Трамп пригрозил странам BRICS 100%-ми тарифами за попытки уйти от использования доллара и создать собственную резервную валюту, что вызвало обсуждения о возможных последствиях для мировой экономики, доллара и цен на золото.
Инвесторам, надеющимся на ралли Санта-Клауса в золоте, следует проявлять осторожность, поскольку недавняя волатильность может сигнализировать о пике цен, по крайней мере, в этом году, считает один из рыночных аналитиков.
Закупив 100 тонн золота в 2024 году, Центробанк Польши стал суверенным покупателем жёлтого драгметалла номер один. Но эта страна не одинока в своих действиях. Другие страны Восточной Европы тоже закупают золото для резервов.
Снижение процентных ставок и стабильный спрос со стороны Центральных банков могут поддержать рост цен на золото в 2025 году, считает Лина Томас, стратег по сырьевым товарам в инвестиционном банке Goldman Sachs.
Цены на серебро удерживают ключевую поддержку выше 30$ за унцию и в настоящее время торгуются выше 31$. Однако один из аналитиков рынка отмечает, что этот драгметалл продолжает уступать золоту, по крайней мере, пока.
Ноябрь стал выдающимся месяцем для биткоина, в то время как золото и нефть понесли значительные потери, считает Мохамед Эль-Эриан, бывший генеральный директор PIMCO и нынешний президент Квинс-колледжа в Кембридже.
Цены на серебро в 2025 году могут получить поддержку благодаря снижению ставок ФРС, росту промышленного спроса в Китае и инвестиционному интересу в Индии, несмотря на потенциальное влияние тарифов и колебания доллара.
Американский банк JPMorgan Chase & Co. ожидает роста цен на золото в условиях надвигающейся рецессии в США. По прогнозу, цены могут превысить отметку 2000$ за унцию к концу 2023 года и достичь новых рекордов в 2024 году, когда процентные ставки начнут снижаться.
По мнению Грега Ширера, руководителя отдела глобальных исследований сырьевых товаров банка, падение реальной доходности в США, вероятно, станет «значительным драйвером» для драгоценного металла, когда Федеральная резервная система начнёт снижать процентные ставки, что, как ожидается, произойдёт во втором квартале следующего 2024 года. Эксперт по сырьевым товарам сделал эти комментарии в ходе онлайн-брифинга на этой неделе.
JPMorgan прогнозирует среднюю целевую цену золота в четвёртом квартале 2024 года на уровне 2175$. «Мы находимся в очень выгодном положении, когда считаем, что владение золотом и длинные вложения в золото и серебро обеспечивают как диверсификацию в конце цикла, так и хорошие показатели в течение следующих 12-18 месяцев», - сказал Ширер.
США
Знаменитый аналитик Э.Б. Такер, автор бестселлера «Почему золото? Почему сейчас?», сравнил глобальную конкуренцию за увеличение производства полупроводников с тенденцией к дедолларизации. По его словам, страны всего мира стремятся улучшить свои глобальные позиции: войны за чипы реальны. Они почти такие же масштабные, как и валютные войны. Это новый способ соперничества мировых держав друг с другом. Без чипов ничего этого не получится. Если кто-то опережает в гонке за ИИ, то он доминирует».
Такер также считает, что готовность Федеральной резервной системы манипулировать денежной массой с помощью повышения процентных ставок в будущем будет оказывать сильное давление на потребителей: «ФРС будет повышать ставки так высоко и так долго, как только сможет, лишь бы не вызвать панику. Их план состоит в том, чтобы вытащить из системы как можно больше денег, не вызвав при этом сильного землетрясения в системе».
В интервью Такер также сказал, что люди не должны руководствоваться в своих инвестиционных решениях страхом перед рецессией, поскольку Центральный банк имеет возможность вмешиваться в экономику: «У нас больше не бывает рецессий. Раньше, 25 лет назад, рецессии были. Что мы имеем, так это затяжной бум и периодическую панику.[...] Сейчас это слишком сложно, потому что очень много вмешательства. Они пытаются контролировать всё, чтобы рецессии на самом деле не было».
Прогнозы на 2025 год предсказывают устойчивый рост цен на золото, несмотря на неопределённость в экономике и снижение спроса на ювелирные изделия в некоторых странах. Центральные банки продолжат активно покупать золото.
Центральные банки разных стран мира закупили с 2021 года беспрецедентное количество золота, что значительно способствовало росту его стоимости до рекордных максимумов. Сможет ли ЦБ РФ повлиять на стоимость серебра?
Золото продолжает скакать от одного рекордного максимума к другому. Совсем недавно жёлтый драгметалл торговался на уровне 2640$ за одну унцию - это на 110$ больше, чем рекордный максимум, установленный пять недель назад.
Цена золота демонстрирует в текущем 2024 году высокие показатели. С начала 2024 года она выросла почти на 13% и в настоящее время торгуется на уровне 2315,47$ за унцию. Банки США опубликовали свои прогнозы по золоту.
Цена золота в настоящее время не подаёт признаков значительного падения. Некоторые Центробанки, вероятно, в значительной степени ответственны за такое развитие событий благодаря своим постоянным закупкам драгметалла.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
Золотые монеты и слитки являются оптимальным средством для защиты капитала от кризиса. При их покупке важно соблюдать несколько правил. Одно из них гласит: при покупке золота нужно сразу думать о его продаже.
