Западные инвесторы продолжают игнорировать золото, даже когда цены на него достигают рекордных максимумов, поэтому они больше не будут активно мешать дальнейшему росту цен. Какие перспективы есть сейчас у драгметалла?
На рынке золота наблюдается одно из самых спокойных «бычьих» ралли за всю историю, когда цены скачут от одного исторического максимума к другому, но инвесторы больше не должны игнорировать этот важный драгоценный металл.
Дэвид Розенберг, основатель и президент компании Rosenberg Research, считает, что золото находится на пути к цене 3000$ за одну тройскую унцию или выше, и не только из-за политики ФРС, сообщает портал Market Watch.
Со своего последнего минимума в 1985$ за унцию цена золота за последние семь недель резко выросла на 320$. Очевидно, что это ралли застало большинство экспертов и инвесторов врасплох. Что теперь будет с драгметаллом?
Цена золота достигла 8 апреля нового исторического максимума, и аналитики банка UBS заявили, что есть все основания ожидать дальнейшего роста стоимости жёлтого драгметалла, говорится в статье Proactive со ссылкой на обзор банка.
Цена золота продолжает демонстрировать рекордные максимумы, как на конвейере. Многие эксперты по драгоценным металлам ломают голову над причинами такого роста. На рынке золотых монет наблюдаются продажи.
Рынок золота не обращает внимания на инфляцию и процентные ставки в США, поскольку инвесторов не волнуют альтернативные издержки в мире с беспрецедентной геополитической и экономической неопределённостью.
Компания Costco объявила в декабре о том, что в 3 квартале 2023 года она продала золота на сумму более 100$ млн. По некоторым оценкам, теперь Costco зарабатывает на продаже золота от 100 до 200 миллионов долларов в месяц.
Общественное мнение о биткоине за последние годы заметно изменилось: криптовалютные активы теперь поддерживают одни из крупнейших управляющих активами компании на планете. Кто вообще покупает биткоин?
Ювелирный ритейлер Pandora объявил о серьёзных изменениях в своей стратегии поиска материалов, решив использовать только переработанное серебро и золото для производства своей популярной линии украшений.
Американский инвестбанк JP Morgan становится вторым хранителем физического золота для покрытия акций крупнейшего ETF-фонда SPDR Gold Shares (GLD). Однако запасы драгметалла этого «золотого» фонда снижаются уже в течение двух лет.
Крупнейший американский банк JP Morgan (JPM) в будущем станет хранителем золота, которое SPDR Gold Shares (GLD) должен хранить для покрытия своих акций. Это означает, что у этого биржевого фонда будет второй так называемый «кастодиан», то есть дополнительный депозитарный банк, в дополнение к британскому HSBC. Об этом недавно сообщило агентство Bloomberg.
Для информации: оператор ETF-фонда должен физически хранить одну десятую унции жёлтого драгметалла для каждого выданного паевого сертификата (акции). Эмитентом GLD является Всемирный совет по золоту (WGC). Это крупнейшая международная лоббистская ассоциация золотодобывающей промышленности. Совсем недавно GLD сообщил о запасах в 908,09 тонн.
Вопрос, однако, заключается в том, зачем нужен второй партнёр по хранению драгметалла, ведь в последние месяцы у ETF-фонда остаётся всё меньше и меньше золота для хранения.
Таким образом, с начала 2021 года инвесторы вывели из фонда 13,8 млрд. долларов США. Это привело к сокращению золотых запасов почти на 262 тонны. В текущем 2022 году чистый отток составил 2,99 млрд. долларов США при сокращении запасов на 67,57 тонн. Неужели они ожидают сильного роста цен на золото и соответствующего бума инвестиций в акции ETF-фонда?
Опыт показывает, что это происходит только тогда, когда настроения на рынке золота уже сильно улучшились. Например, золотые запасы GLD достигли промежуточного максимума в 1106,74 тонны в апреле прошлого года. Однако в начале марта цена золота уже достигла максимума за год.
В заявлении WGC говорится следующее: «Добавление JPM в качестве «кастодиана» наряду с банком HSBC демонстрирует наши амбиции по дальнейшему росту фонда, и мы уверены, что это изменение будет приветствоваться инвесторами». Ещё раз: фонд может расти только в том случае, если цена золота будет расти. Поэтому следует подождать и посмотреть, будет ли это объявление хорошим или плохим предзнаменованием для мирового рынка золота. Физическая поставка золота владельцам акций не планируется.
Банк JP Morgan сам торгует акциями GLD. По состоянию на конец октября 2022 года банк владел 708.773 акциями на сумму 109 миллионов долларов, согласно отчёту 13F. Кроме того, до середины ноября JPM активно участвовал в опционах «пут и колл» на GLD - на сумму 2$ млрд. каждый.
Золото и серебро
JP Morgan является крупнейшим частным банком США по размеру общих активов. Он активно участвует в секторе драгоценных металлов. После поглощения Bear Stearns в результате краха банка Lehman Brothers, он также стал крупнейшим игроком на рынке серебра - помимо прочего, у него были самые большие запасы серебра на американской товарной фьючерсной бирже COMEX. По состоянию на 30 ноября 2022 года, по данным JPM, запасы серебра там составляли 150,99 млн. унций, что соответствует 4696 тоннам и 50% от общего объёма запасов серебра на COMEX. Всего существует девять компаний-хранилищ, в которых хранится серебро COMEX.
Объём золота, хранимого JP Morgan на фьючерсном рынке США, в последний раз составлял 9,28 млн. унций (288 тонн), что соответствовало 39% от общего объёма текущих запасов золота на COMEX. Эти цифры показывают, какое огромное значение имеет банк для американского и, соответственно, международного рынка драгоценных металлов.
Недавний рост золота до новых исторических максимумов обрадовал многолетних держателей драгоценных металлов, поскольку их вера в этот класс активов подтвердилась, но он был несколько омрачён ростом курса биткоина.
Николас Фраппелл, глава отдела институциональных рынков ABC Refinery рассказал в недавнем интервью о факторах, которые, по его мнению, будут влиять на цену золота в 2024 году. На что рассчитывать инвесторам до конца года.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Цена на золото недавно достигла нового исторического максимума, приведя участников рынка золота в состояние эйфории, сообщает Investing News. Но так ли это на самом деле? Какие перспективы у золота?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
Золотых монет в мире очень много. Но не каждая монета из золота может считаться инвестиционной. При инвестировании капитала в золото необходимо сразу узнать, какие монеты подходят для этого лучше всего.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
Золотые монеты и слитки являются оптимальным средством для защиты капитала от кризиса. При их покупке важно соблюдать несколько правил. Одно из них гласит: при покупке золота нужно сразу думать о его продаже.
