Западные инвесторы продолжают игнорировать золото, даже когда цены на него достигают рекордных максимумов, поэтому они больше не будут активно мешать дальнейшему росту цен. Какие перспективы есть сейчас у драгметалла?
На рынке золота наблюдается одно из самых спокойных «бычьих» ралли за всю историю, когда цены скачут от одного исторического максимума к другому, но инвесторы больше не должны игнорировать этот важный драгоценный металл.
Дэвид Розенберг, основатель и президент компании Rosenberg Research, считает, что золото находится на пути к цене 3000$ за одну тройскую унцию или выше, и не только из-за политики ФРС, сообщает портал Market Watch.
Со своего последнего минимума в 1985$ за унцию цена золота за последние семь недель резко выросла на 320$. Очевидно, что это ралли застало большинство экспертов и инвесторов врасплох. Что теперь будет с драгметаллом?
Цена золота достигла 8 апреля нового исторического максимума, и аналитики банка UBS заявили, что есть все основания ожидать дальнейшего роста стоимости жёлтого драгметалла, говорится в статье Proactive со ссылкой на обзор банка.
Цена золота продолжает демонстрировать рекордные максимумы, как на конвейере. Многие эксперты по драгоценным металлам ломают голову над причинами такого роста. На рынке золотых монет наблюдаются продажи.
Рынок золота не обращает внимания на инфляцию и процентные ставки в США, поскольку инвесторов не волнуют альтернативные издержки в мире с беспрецедентной геополитической и экономической неопределённостью.
Компания Costco объявила в декабре о том, что в 3 квартале 2023 года она продала золота на сумму более 100$ млн. По некоторым оценкам, теперь Costco зарабатывает на продаже золота от 100 до 200 миллионов долларов в месяц.
Общественное мнение о биткоине за последние годы заметно изменилось: криптовалютные активы теперь поддерживают одни из крупнейших управляющих активами компании на планете. Кто вообще покупает биткоин?
Ювелирный ритейлер Pandora объявил о серьёзных изменениях в своей стратегии поиска материалов, решив использовать только переработанное серебро и золото для производства своей популярной линии украшений.
Даже те инвесторы, которые долгое время игнорировали рынок драгоценных металлов, не могут остаться в стороне в 2014 г., особенно это касается платины и палладия. Забастовки рабочих на платиновых рудниках и растущий спрос на платиноиды со стороны азиатских стран могут привести к дефициту платины и палладия не только в 2014 г., но и на годы вперёд.
Китай на гребне платиновой волны
Растущий средний класс Китая всё больше покупает автомобили местного производства, увеличивая таким образом спрос на платину, которая используется в автомобильной промышленности для производства катализаторов.
За последние десять лет производство катализаторов составило 40-50% от мирового спроса на платину. Платина в катализаторах используется для очистки выхлопных газов от вредных примесей. Около 95% новых автомобилей в мире используют именно платину для очистки выхлопных газов. Как известно, стандарты производства автомобилей и качество выбросов постоянно растут по всему миру, особенно это касается развивающегося автомобильного рынка Китая.
По итогам 2013 года мировое производство автомобилей выросло на 4% до почти 89 млн. единиц. По данным IHS Inc., мировые продажи автомобилей вырастут к 2018 году до 100 млн. единиц, то есть за пять лет прирост составит 12%. Большая часть роста придётся не на США, а на азиатский регион.
Доля Китая в мировом производстве автомобилей выросла с 4% в 2000 г. до невероятных 25% в 2013 г. Стоит ожидать продолжения роста продаж, так как в стране растёт число граждан, готовых стать автовладельцами.
Производство автомобилей в Китае по итогам 2013 г. выросло на 15%, а в 2014 г. оно должно вырасти ещё на 10%. Новые стандарты к выхлопным газам, принятые в стране в прошлом году, вынуждают китайских автопроизводителей использовать больше платины. На самом деле, использование платины в китайских автокатализаторах выросло в 2013 г. на 33%.
Народная партия Китая намерена серьёзно бороться с загрязнением воздуха в крупных городах страны, так как это очень сильно подрывает здоровье граждан. До конца текущего года с дорог страны должны исчезнуть около 6 млн. автомобилей, которые больше не соответствуют современным стандартам по выхлопным газам.
Платина как инвестиция
Спрос на ювелирные изделия из платины составляет 65% от общемирового. Как ожидается, в этом году он вырастет ещё на 5%. Но самым главным потребителем ювелирной платины является Индия, так как высокие таможенные пошлины на золото в этой стране привели к росту продаж платины, что вызвало её дефицит. Высокие цены на золото вынуждают индийских потребителей заменять её платиной. За последние десять лет ювелирный рынок платины в Индии рос каждый год на 30-50%. Текущий 2014 год должен показать прирост продаж в 35%.
В то время пока инвесторы на Востоке покупают платину в физическом виде, западные инвесторы предпочитают покупать акции ETF-фондов, обеспеченные физическим драгметаллом. Первый платиновый ETF-фонд появился в 2013 году в Йоханнесбурге. Инвесторы сразу оценили его преимущества. Учитывая дефицит платины в мире, запасы платины этого фонда будут продолжать расти.
Дефицит поставок
С появлением новых источников активного спроса поставки платины находятся под давлением. Чтобы понять, насколько мало платины доступно в мире, достаточно сравнить её с золотом и серебром. Например, за последние десять лет в мире было добыто в 13,5 раз больше золота и в 100 раз больше серебра, чем платины. Большая часть платины на мировой рынок поставляется только из двух стран — Южной Африки и России. Проблемы в этих странах будут оказывать давление на поставки драгметалла.
В январе 2014 г. более 70 тысяч южноафриканских рабочих вышли на забастовку против трёх крупнейших производителей платины в мире, а именно: Anglo American Platinum, Impala Platinum и Lonmin. Это самая долгая забастовка в истории Южной Африки. По некоторым оценкам, она уже привела к падению мирового производства платины на 40%. Из-за забастовок в ЮАР в этом году не будет добыто около 1 млн. унций драгметалла.
Даже если забастовка закончится, то добывающие компании не смогут сразу возобновить производство. Для этого потребуется минимум три месяца. Возможно, добыча платины будет возобновлена только в том случае, если мировые цены на неё будут оправдывать понесённые убытки.
Другим фактором, влияющим на поставки платины в мире, является Россия. Политическая и экономическая напряжённость между Россией и США и их союзниками могут привести к сокращению поставок платиноидов со стороны РФ. Не надо забывать, что Россия является крупнейшим в мире производителем палладия. Также стало известно, что экспорт палладия из России в Швейцарию достиг рекордного уровня в ожидании экономических санкций. Это привело к росту цен на палладий до максимума с мая 2011 г.
Учитывая рост цен на палладий и его меньшую эффективность по сравнению с платиной, стоит ожидать роста спроса на платину и все платиноиды в целом. Поэтому нельзя исключать новых ценовых рекордов платины в течение текущего года.
Возможность для диверсификации
Информационно-аналитическое агентство Thomson Reuters GFMS прогнозирует дефицит физической платины в текущем году на уровне 700 тысяч унций. Это может привести в росту цен на платину к концу 2014 г. до отметки 1700$ за одну унцию. Компания Johnson Matthey также настроена пессимистически (или оптимистически, если смотреть с точки зрения инвестора). Она прогнозирует дефицит платины до конца этого года в объёме 1,2 млн. унций — это самый большой дефицит с 1975 г.
Учитывая всё выше сказанное, тяжело отрицать фундаментальные данные роста цен на платину в этом году. Те инвесторы, которые имеют в своём инвестиционном портфеле золото, должны также серьёзным образом обратить внимание на платину, которая может принести по итогам года хорошую доходность своим обладателям.
Недавний рост золота до новых исторических максимумов обрадовал многолетних держателей драгоценных металлов, поскольку их вера в этот класс активов подтвердилась, но он был несколько омрачён ростом курса биткоина.
Николас Фраппелл, глава отдела институциональных рынков ABC Refinery рассказал в недавнем интервью о факторах, которые, по его мнению, будут влиять на цену золота в 2024 году. На что рассчитывать инвесторам до конца года.
Серебро - это финансовый актив и важнейшее промышленное сырьё, сферы применения которого постоянно расширяются. Многообразие значения этого драгметалла означает, что его цена определяется различными факторами.
Объяснения причин резкого роста цен на золото продолжают поражать воображение и вызывают улыбку. По сути, есть только одна причина владеть золотом - защитить и сохранить своё богатство, но зачем это нужно?
Цена на золото недавно достигла нового исторического максимума, приведя участников рынка золота в состояние эйфории, сообщает Investing News. Но так ли это на самом деле? Какие перспективы у золота?
Физические драгоценные металлы играют уникальную роль в инвестиционном портфеле. В отличие от акций и облигаций, золотые и серебряные слитки можно безопасно держать полностью вне финансовой системы.
Покупатели золота и серебра в виде монет и слитков могут не получить рекордную прибыль даже за всю свою жизнь. Однако одно можно сказать наверняка: эти деньги никогда не погибнут.
Золотых монет в мире очень много. Но не каждая монета из золота может считаться инвестиционной. При инвестировании капитала в золото необходимо сразу узнать, какие монеты подходят для этого лучше всего.
На рынок золота постоянно приходят новые частные инвесторы, которые только начинают интересоваться покупкой золота. У них возникает сомнение, когда лучше инвестировать и что лучше покупать. Далее несколько советов.
Золотые монеты и слитки являются оптимальным средством для защиты капитала от кризиса. При их покупке важно соблюдать несколько правил. Одно из них гласит: при покупке золота нужно сразу думать о его продаже.
